美法院裁定加密货币为证券：操纵市场即欺诈，币圈割韭菜者自危？

加密货币犯罪出现里程碑刑事案件，HYDRO 共同创办人 Michael Kane 和财务工程主管 Shane Hampton 因操纵加密货币 HYDRO 价格、诈骗投资人而在美国被判刑，这是美国司法部首度将加密货币认定为证券，并以证券欺诈罪名对被告定罪的案例。

美国司法部周二发布公告宣布，Hydrogen Technology 共同创办人兼执行长 Michael Kane 和财务工程主管 Shane Hampton，因操纵作为证券的 Hydrogen Technology 代币 HYDRO 价格，并策划欺诈投资者而被判刑。

32 岁的 Shane Hampton 被判处 2 年 11 个月监禁、39 岁的 Michael Kane 被判处 3 年 9 个月监禁。

操纵加密证券价格判刑首例

美国司法部刑事司首席副助理部长 Nicole M. Argentieri 表示，Shane Hampton、Michael Kane 及其同谋利用交易机器人，操纵其公司代币的价格，来欺骗投资者：

在此案中，联邦刑事审判中的陪审团首度裁定「加密货币是一种证券」，并且操纵加密货币价格构成证券欺诈。

陪审团一致认为，被告出售 HYDRO 构成投资合约，因此根据联邦证券法，HYDRO 代币属于证券，美国司法部指出，这意味著此案是首个加密货币被认定为证券、并以证券欺诈罪定罪的刑事案例。

被告操纵市场获利 200 万美元

根据法院文件和审判证据， Michael Kane 和 Shane Hampton 聘请南非公司 Moonwalkers Trading Limited ，在美国的加密货币交易所使用自动交易机器人操纵 HYDRO 价格。

从 2018 年 10 月到 2019 年 4 月，被告及其同谋使用自动交易机器人，发出大量虚假和欺诈性挂单，包括执行约 700 万美元的冲洗交易（或称洗售交易，Wash Trading）和超过 3 亿美元的欺骗性交易，人为抬高 HYDRO 价格，诱使散户投资者购买该代币。

被告在 10 个月内，透过操纵 HYDRO 销售获利约 200 万美元。

Michael Kane 在 2023 年 11 月承认一项串谋操纵证券价格、一项串谋进行电汇欺诈、两项电汇欺诈的罪名，Shane Hampton 则在今年 2 月 7 日被联邦陪审团判定一项串谋操纵证券价格和一项串谋进行电汇欺诈的罪名成立。

未来许多山寨币都会被检方盯上？

我们知道，其实加密货币市场一直存在不少有心人士透过操纵小市值代币来割韭菜的情况。这次陪审团判定操纵加密币市场有罪之后，或许会导致大量散户提告，未来会看到越来越多类似 Hydrogen 这次被起诉的状况也说不定。